Quictest kombinuje čtyři poměrové ukazatele které jsou schopny dát základní představu o absolutní a relativní stabilitě analyzovaného podniku...

Velmi často se lze v odborné literatuře zabývající se finanční analýzou setkat s tzv. Quicktestem. Tento postup hodnocení ekonomických výsledků firmy lze zařadit do skupiny bankrotních a bonitních modelů.

Quicktest, jak již vyplývá z jeho názvu, je „rychlý test“ kombinující pouze čtyři, v zásadě poměrové, ukazatele – kvóta vlastního kapitálu, cash flow v % podnikového výkonu, rentabilita celkového kapitálu, doba splácení dluhu v letech, které jsou v dané sestavě schopny dát základní představu o absolutní a relativní stabilitě analyzovaného podniku a také o jeho výnosové situaci. Při výběru daných ukazatelů bylo autorem vzato v úvahu zejména to, že nepodléhají rušivým vlivům a zároveň co nejvíce vyčerpávají celý informační potenciál podnikové rozvahy a účtů zisků a ztrát. Tento informační potenciál je zaručen tím, že každý použitý ukazatel charakterizuje jednu ze čtyř základních oblastí finanční analýzy, a to financování, likviditu, rentabilitu a výsledek.

Kvóta vlastního kapitálu (ukazatel č. 1)

Ukazatel vypovídá o finanční síle firmy měřené podílem vlastního kapitálu na celkové bilanční sumě. Jinak řečeno, zda je nebo není absolutně mnoho dluhů v peněžních jednotkách nebo v % bilančního součtu

Cash flow v % podnikového výkonu (ukazatel č. 2)

Tento ukazatel (vlastně rentabilita tržeb měřená však nikoli ziskem, ale cash flow) vypovídá o finanční výkonnosti firmy. 

Rentabilita celkového kapitálu (ukazatel č. 3)

Ukazatel vypovídá o celkové výdělečné schopnosti firmy neboli výnosnosti (renditě).

Doba splácení dluhu v letech (ukazatel č. 4)

Tato doba (opět vztažená ke cash flow) vypovídá o relativní finanční stabilitě, tj. ukazuje, za jakou dobu by byla firma schopna splatit veškeré své dluhy (jak krátkodobé, tak dlouhodobé), pokud by každý rok generovala stejné cash flow, jako za právě analyzované období.

Vysvětlení a doporučení

Na podkladě vypočtených hodnot výše uvedených čtyř ukazatelů se firmě přidělí body dle níže uvedeného schématu) a výsledná známka (hodnocení) se stanoví jako prostý aritmetický průměr bodů za jednotlivé ukazatele. Dodatečně by měly být ještě vypočteny průměrné známky pro finanční stabilitu (ukazatel 1 a 4) a výnosovou situaci (ukazatel 2 a 3).