Výkaz cash-flow se sleduje poměrně...

• Tápete v účetních výkazech? Nejste ekonom a přesto chcete porozumět finanční analýze? Zkuste to s on-line kurzem Průvodce účetními výkazy a finanční analýzou pro neekonomy

Přehled příjmů a výdajů podniku a další informační poklady, které se dají najít v účetní uzávěrce

1. Cash-flow
2. Kde se peněžní prostředky tvoří a kam se ztrácejí
3. Na jaké otázky najdeme odpovědi ve výkaze cash-flow
4. Shrnutí omezení dat získaných z účetních výkazů
5. Vztah hospodářského výsledku a peněžních toků z provozní činnosti
6. Příloha k účetní závěrce

1. Cash-flow

Výkaz cash-flow se sleduje poměrně krátkou dobu. Jako součást finanční analýzy se využívá teprve čtyřicet let ve světě a patnáct let u nás.

Výkaz o peněžních tocích můžete najít pod různými jmény:
- výkaz cash-flow
- výkaz peněžních toků
- výkaz o použití peněžních prostředků
- přehled o peněžních tocích

I uspořádání výkazu se může lišit. Forma výkazu cash-flow:

• bilanční – na jedné straně jsou uvedeny zdroje peněžních prostředků, jejich tvorba (příjmy) a na straně druhé jejich využití (výdaje),
• sloupcová (retrográdní) – vše v jednom sloupci s rozdílnými znaménky.

Výkaz cash-flow
Výkaz cash-flow je jeden z účetních výkazů, který sleduje zdroje tvorby příjmů (peněžních prostředků), a také kde se tyto peněžní prostředky vydaly (místa využití, výdaje). Prostřednictvím výkazu cash-flow můžeme sledovat skutečnou finanční situaci podniku. Zobrazuje totiž skutečných pohyb peněžních prostředků (hotovosti i na bankovních účtech).

Při analýze tohoto výkazu hledáme odpověď především na základní otázku:
Jak velké množství peněžních prostředků podnik při své činnosti vytvořil a za jakým účelem je podnik použil.

Dále můžeme posoudit:

• schopnost podniku zajistit i v budoucnu dostatečnou tvorbu peněžních prostředků na včasnou úhradu splatných závazků i na investiční financování,
• jaký je vztah mezi ziskem a čistým peněžním příjmem apod.

Příklad
Firma Papoušek a syn, s. r. o. dle výkazu zisku a ztráty dosahuje kladného hospodářského výsledku – zisku ve výši 500 000 Kč, což u firem, které podnikají ve stejném oboru a jsou stejné velikosti je velmi dobrý výsledek. I tak však ve sledovaném roce měla vážné problémy s včasnou úhradou splatných závazků vůči dodavatelům i zaměstnancům.